Блогеры управляют фондами: Мосбиржа делает ставку на инфлюенсеров

Представьте: ваши любимые инвестиционные блогеры – теперь управляющие вашими деньгами. Московская биржа совершила смелый шаг, запустив открытые паевые инвестиционные фонды (ОПИФы), доверенные авторам популярных Telegram-каналов. Это не просто новость – это революция на рынке инвестиций, которая может перевернуть представление о том, как обычный человек может начать инвестировать.

Инвестиции по-новому: кто стоит за рулём?

Группа Московской биржи и УК «Альфа-Капитал» объединили усилия, чтобы сделать инвестиции доступнее. На старте три фонда, управляемые авторами известных каналов: «Вредный инвестор» (Назар Щетинин), Investment Diary (Иван Крейнин) и «Спроси Василича» (Константин Кудрицкий). Минимальная сумма инвестиций – всего 100 рублей! Это серьезный вызов традиционным финансовым институтам и привлекательная возможность для начинающих инвесторов.

Почему такой низкий порог входа? Московская биржа и ее партнеры стремятся привлечь новых инвесторов на фоне высоких ставок по депозитам, которые сейчас делают банковские вклады более привлекательными, чем фондовый рынок. Фонды доступны на маркетплейсе «Финуслуги», упрощая процесс инвестирования для неквалифицированных инвесторов. Не нужно открывать брокерский счет – достаточно пополнить кошелек и выбрать фонд.

Как работает схема?

Управляющие фондами получают не только прибыль от роста портфеля, но и 50% от комиссии управляющей компании. Совокупный лимит расходов и вознаграждений составляет всего 2,5% среднегодовой стоимости чистых активов фонда – меньше, чем у стандартных ОПИФов «Альфа-Капитала». Игорь Алутин, старший управляющий директор московской биржи, подчеркивает легкость выхода из фонда – без ограничений и комиссий за покупку/продажу паев. Но, естественно, комиссия за управление средствами взимается.

Три стратегии, три подхода

Рассмотрим подробнее стратегии каждого из фондов:

• «Блэк лайн» (Назар Щетинин, «Вредный инвестор»): фокус на инвестициях в акции компаний с растущей выручкой и прибылью, без спекулятивных маневров. Назар Щетинин управляет не только средствами фонда, но и собственными, что демонстрирует веру в собственную стратегию.
• «Великолепная семерка» (Иван Крейнин, Investment Diary): инвестиции в акции и облигации российских компаний, отобранные по семи фундаментальным критериям (динамика отрасли, корпоративное управление, финансовое положение и т.д.). Иван Крейнин также инвестирует собственные средства, подчеркивая прозрачность и доверие.
• «Матрешка а-ля Рус» (Константин Кудрицкий, «Спроси Василича»): долгосрочные инвестиции в качественные активы, способные опережать инфляцию. Бенчмарк – индекс Мосбиржи, цель – превзойти его.

Московская биржа подчеркивает, что создание и функционирование ОПИФов строго регулируется. Контроль за нестандартными сделками осуществляется постоянно. Это важный момент, гарантирующий безопасность инвестиций.

Риски и преимущества: взгляд экспертов

Евгений Цыбульский, директор по продуктовому развитию УК «Финам Менеджмент», считает, что блогеры – ключ к росту рынка коллективных инвестиций. Он отмечает тенденцию «обеления» доверительных управляющих.

Сравнение с автоследованием

Аналогичный продукт – стратегии автоследования, где сделки блоггера автоматически дублируются на счетах подписчиков. Всеволод Зубов из «БКС Мир инвестиций» отмечает, что ОПИФы имеют регулирование, в отличие от автоследования, ограничивая риски, но и снижая потенциальную доходность.

Зубов считает идею привлечения блоггеров удачной, отмечая их опыт и образование. Он также опровергает мнение, что блогеры больше зарабатывают на рекламе, чем на управлении капиталом. Для лидеров индустрии, говорит он, главный показатель – доходность портфеля.

Альтернативные мнения

Александр Бахтин из «Гарда Капитал» более скептичен. Он указывает на нерыночные риски, связанные с предвзятостью и эмоциями блоггера, необходимость совершения сделок для поддержания интереса аудитории, что может увеличить комиссии и снизить конечную доходность. Он также допускает влияние отношений с IR-отделами эмитентов на решения блоггеров.

История развития инвестиционных фондов в России

Чтобы понять значимость запуска фондов под управлением блоггеров, необходимо обратиться к истории развития инвестиционных фондов в России. Первые ПИФы появились еще в 90-е годы, но их популярность была ограничена высокими порогами входа и сложной процедурой инвестирования. С развитием технологий и появлением онлайн-платформ, доступ к инвестициям стал проще, но порог входа оставался достаточно высоким для многих потенциальных инвесторов. Именно поэтому инициатива Мосбиржи направлена на привлечение массового инвестора, предлагая доступный инструмент с понятной системой управления.

Будущее инвестиций: тренды и перспективы

Запуск фондов под управлением блоггеров – отражение глобальных трендов на рынке инвестиций. Повышается интерес к персонализированным инвестиционным решениям, прозрачности и доступности. В будущем, возможно, мы увидим еще больше подобных инициатив, расширяющих круг инвесторов и предлагающих новые, инновационные подходы к управлению капиталом. Роль инфлюенсеров в финансовом образовании и привлечении новых инвесторов продолжает расти, и этот фактор нельзя игнорировать.

Что ждет инвесторов в будущем?

Мосбиржа планирует расширить линейку фондов, предлагая инвесторам более широкий выбор стратегий. Инвесторы получат доступ к ленте авторов на маркетплейсе «Финуслуги», где будут публиковаться новости фондов, вебинары и комментарии управляющих. Это обеспечит прозрачность и постоянную связь с управляющим, что для многих инвесторов является важным фактором.

В заключение, запуск инвестиционных фондов под управлением блоггеров – это смелый эксперимент, который может иметь как положительные, так и отрицательные последствия. Однако, это важный шаг к демократизации инвестиционного рынка, делающий его доступным для более широкого круга населения. Время покажет, насколько успешной окажется эта стратегия, но потенциал для роста несомненно существует.

Глобальные тренды: инфлюенсер-маркетинг выходит за рамки рекламы

Запуск инвестиционных фондов под управлением блогеров – это не просто маркетинговый ход, а отражение глобального тренда на использование инфлюенсер-маркетинга в новых сферах. Раньше инфлюенсеры в основном привлекались для продвижения товаров и услуг. Сегодня их влияние распространяется на более сложные финансовые продукты. Это говорит о высоком уровне доверия аудитории к мнению лидеров мнений, которые способны не только рекламировать продукт, но и объяснить его сложности, убедить в его преимуществах и рассеять сомнения.

Многие успешные инвесторы начали свою карьеру, делясь своими знаниями и опытом в блогах и социальных сетях. Это создало прочную базу для доверия и привлечения подписчиков, которые воспринимают этих блогеров как надежных источников информации в сложной области инвестиций.

Кейсы успешного инфлюенсер-маркетинга в финансовой сфере

За рубежом уже существуют успешные примеры использования инфлюенсеров для продвижения инвестиционных продуктов. Например, в США многие известные финансовые аналитики и инвесторы имеют миллионные аудитории в Twitter и YouTube, где они регулярно делятся своими мнениями по рынку и рекомендуют инвестиционные стратегии. Их влияние на рынке значительно, и многие инвестиционные компании активно сотрудничают с ними для привлечения новых клиентов.

Хотя прямое сравнение с российским рынком не всегда возможно из-за различий в регуляторной среде и культурных факторах, глобальные тренды показывают, что использование инфлюенсеров в финансовой сфере будет расширяться.

Риски и возможности: балансирование доверия и регулирования

Основной риск связан с потенциальным конфликтом интересов. Блогер, управляющий фондом, может быть заинтересован в совершении определенных сделок для увеличения своей прибыли, не учитывая интересы инвесторов. Поэтому регулирование играет ключевую роль в обеспечении прозрачности и защиты инвесторов. Мосбиржа, запустив эти фонды, взяла на себя ответственность за контроль за действиями управляющих.

Возможность же заключается в значительном расширении круга инвесторов. Доступность и понятный интерфейс маркетплейса «Финуслуги» привлекут тех, кто ранее не рисковал вкладывать средства на фондовом рынке. Это может привести к росту ликвидности рынка и увеличению общего объема инвестиций.

Будущее инвестиций: гибридный подход

В будущем мы можем ожидать дальнейшего развития гибридного подхода к инвестициям, где традиционные финансовые институты будут тесно сотрудничать с инфлюенсерами. Это сочетание профессионализма и доверительного отношения к лидерам мнений может стать новым стандартом на рынке инвестиций.

Нельзя исключать и появление новых инструментов, связанных с использованием искусственного интеллекта и больших данных в управлении инвестиционными фондами, что может значительно изменить ландшафт рынка инвестиций в ближайшем будущем.